凯旋门游戏

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发表时间:2018-12-6 19:28:56  浏览次数:539  字体大小:
 

201511月,证监会对H上市凯旋门游戏(以下简称“H凯旋门游戏”)立案调查,并下发《行政处罚及市场禁入事先告知书》,认定该凯旋门游戏构成《证券法》第193条规定的未按照规定披露信息和误导性陈述行为,拟对其进行行政处罚。20174月,多名投资者以H凯旋门游戏构成虚假陈述违法行为为由,向南京市中级人民法院(以下简称“南京中院”)提起诉讼,要求H凯旋门游戏赔偿其投资损失。南京中院受理了该批案件,并委托中证中小投资者服务中心(以下简称“投资者服务中心”)进行调解。?

在江苏证监局的指导协调下,调解员细致了解了案件情况,与双方当事人积极进行了沟通。一方面告知H凯旋门游戏,由于其已收到证监会《行政处罚及市场禁入事先告知书》且已召开听证会,违法事实基本确定;同时,指出诉讼与调解是两种纠纷解决的方式,各有特点,前者具有强制性、公开性,程序严谨而复杂,后者是在中立第三方参与下的双方合意行为,更加快速及时,具有保密性和灵活性,从而提醒凯旋门游戏权衡不同方式的利弊,鼓励其主动赔偿,以达到更好化解矛盾纠纷的结果。另一方面告知投资者,上市凯旋门游戏虚假陈述诉讼一般而言周期较长,在这种情况下,如能通过调解方式与凯旋门游戏达成和解,投资者可以提前拿到赔偿,节约大量时间和精力成本。在主审法官主持和调解员组织的数轮磋商和斡旋下,20175月,双方于法院现场达成和解协议,由上市凯旋门游戏支付和解赔偿金,和解后投资者撤回对上市凯旋门游戏的起诉。该案成为资本市场上市凯旋门游戏虚假陈述赔偿案件中首例行政处罚前达成民事调解协议的案例。

 

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  20165月,创业板上市凯旋门游戏X股份有限凯旋门游戏由于IPO申请文件中相关财务数据存在虚假记载、上市后披露的定期报告中存在虚假记载和重大遗漏,收到中国证监会《行政处罚和市场禁入事先告知书》。20178月,X凯旋门游戏正式摘牌退市。其为创业板第一家退市的凯旋门游戏,也是中国资本市场第一家因欺诈发行而退市的凯旋门游戏。众多投资者因X凯旋门游戏退市出现损失,如不能依法获得赔偿将引发涉众纠纷,出现大量索赔诉讼和投诉,影响退市工作顺利进行和资本市场稳定。

为了化解欺诈发行责任人与投资者的群体性纠纷,作为X凯旋门游戏上市保荐机构的XY证券股份有限凯旋门游戏(以下简称“XY证券”),决定出资设立规模为5.5亿元人民币的“X凯旋门游戏欺诈发行先行赔付专项基金”,用于赔付适格投资者遭受的投资损失。中国证券业协会与中国证券投资者保护基金有限责任凯旋门游戏、深圳证券交易所、中国证券登记结算有限责任凯旋门游戏、XY证券共同组成X凯旋门游戏投资者先行赔付工作协调小组,推进先行赔付方案的制定完善和各项工作的实施。XY证券先后组织多场专家论证会、投资者座谈会,广泛听取投资者、监管部门、协调小组成员单位、法律专家和金融工程专家意见,并征求了最高人民法院的指导意见,对先行赔付方案进行了全面论证。

20176月开始,经过两个阶段的赔付申报过程,至201710月完成第二次赔付申报的资金划转,接受赔付并与XY证券达成有效和解的适格投资者共计11,727人,占适格投资者总人数的95.16%;实际赔付金额为241,981,273 元,占应赔付总金额的99.46%。本案先行赔付方案也得到了法院的认可,福建省高级人民法院、辽宁省高级人民法院、福州市中级人民法院、沈阳市中级人民法院等在审理XY证券因X凯旋门游戏欺诈发行涉及索赔案件时,法律适用与先行赔付方案保持一致。

  X凯旋门游戏投资者先行赔付是我国资本市场因上市凯旋门游戏欺诈发行退市,保荐机构先行赔付投资者损失的首次尝试,对推进证券期货纠纷多元化解机制试点工作有重要意义。在法院系统和监管部门的支持下,在先行赔付工作协调小组成员单位和广大证券凯旋门游戏的共同努力下,此次先行赔付工作进展顺利,通过主动和解的方式化解了经营机构及发行主体与众多投资者之间的矛盾纠纷,促进了X凯旋门游戏的平稳退市,促使相关责任主体吸取教训,规范经营管理,提升合规意识和风控水平,没有因第一单上市凯旋门游戏欺诈发行退市引发社会矛盾,维护了资本市场和社会的和谐稳定。